La inflación afecta a todos los miembros de la economía. Es importante entender la inflación para tomar decisiones de ahorro y préstamo a largo plazo. La inflación afectó duramente a EE. UU. en 2022, y la inflación se disparó hasta superar el 9% en junio.
En pocas palabras, la inflación se refiere al aumento de los precios de los bienes y servicios. A medida que estos precios suben, el poder adquisitivo del dinero disminuye. Básicamente, la inflación hace que su dinero valga menos con el tiempo.
La tasa de inflación se expresa como un porcentaje. Entre 2000 y 2020, la tasa de inflación de EE. UU. fluctuó entre el 1,6 y el 3,8 por ciento. Por lo general, los bancos centrales tratarán de mantener la inflación en un rango objetivo del 1 al 3%.
Si bien la inflación puede superar el 3% en un momento dado, tradicionalmente ha sido mejor planificar una inflación del 3% al pensar en préstamos y ahorros a largo plazo.
Por supuesto, en 2021-2022 se han registrado tasas de inflación mucho más altas que están muy por encima de esos objetivos. Esto exige ajustes en toda la economía.
Por lo general, una inflación alta es una señal de una economía débil. Afecta de manera desproporcionada a los consumidores de bajos ingresos, aumenta las tasas de interés de los prestatarios, disminuye el poder adquisitivo de todos y puede provocar recesiones económicas.
La inflación es un fenómeno monetario: a medida que entra más dinero en la economía, el poder adquisitivo de cada dólar disminuye. Los bancos centrales controlan la cantidad de dinero que se introduce para influir en la tasa de inflación y evitar la deflación (más información al respecto más adelante).
Hay mucho debate sobre la causa de la inflación actual. La gente ha culpado a cosas como la invasión rusa de Ucrania y el aumento de los precios corporativos por las altas tasas de inflación actuales.
A pesar de toda la controversia, según Fortune, los economistas generalmente están de acuerdo en algunas de las causas de la alta inflación que ha definido a la economía en los últimos meses:
Además de eso, Estados Unidos estaba haciendo frente a una escasez de mano de obra, lo que dejó a muchas empresas que habían estado cerradas durante meses sin poder satisfacer la creciente demanda —gran parte de la cual se debía a los pagos de estímulo— cuando finalmente pudieron abrir. » (yahoo.com)
Transitorio simplemente significa temporal: si no se espera que la inflación dure, se considera transitoria.
En 2021, los economistas debatieron si la alta inflación sería transitoria o a largo plazo. Los economistas académicos argumentaron que el repunte de la inflación persistiría, mientras que la Reserva Federal y el secretario del Tesoro de los Estados Unidos afirmaron que los aumentos repentinos de la inflación de 2021 fueron transitorios. Teniendo en cuenta que la inflación ha aumentado cada vez más durante la primera mitad de 2022, ahora está claro que la inflación no fue, de hecho, transitoria y que estamos en un largo período de altas tasas de inflación.
Supongamos que tiene 100 dólares que puede usar para hacer compras. En vez de eso, guardas esos 100 dólares debajo del colchón durante un año. Si la tasa de inflación es del 3% ese año, entonces los 100 dólares que guardó valen un 3% menos; debido a la inflación, solo comprará bienes por valor de 97 dólares en dólares del año pasado.
Si deposita esos $100 en una cuenta de ahorros que devenga intereses, perderá menos poder adquisitivo e incluso podría ganar, según la tasa de interés que gane con sus ahorros. Si solo ganas un interés del 1%, seguirás perdiendo dinero si la inflación es del 3%. Para obtener riqueza con sus ahorros, la tasa de interés que gane debe superar la tasa de inflación (3% en este caso).
La inflación también afecta a la deuda. Si la inflación hace que su dinero valga menos con el tiempo, también reduce su deuda. Si pidió un préstamo de 10 000 dólares hace 10 años y no ha hecho ningún pago desde entonces, todavía debe la misma cantidad en dólares nominales. Sin embargo, los 10 000$ que pidió prestados hace 10 años le permitirán comprar menos bienes y servicios hoy que antes. (Por supuesto, es probable que esté pagando más del 3% de interés sobre su deuda, por lo que su nivel total de deuda habría aumentado).
Los prestamistas planificarán la inflación en los términos de un préstamo a largo plazo, por lo que si la inflación es alta, puede esperar pagar más intereses por las hipotecas y similares. Si la inflación difiere en gran medida de lo que esperaban los prestamistas y los prestatarios, puede causar un daño financiero.
Una de las principales funciones de la Reserva Federal es combatir la inflación. La forma principal en que lo hacen es a través de la forma en que fijan las tasas de interés.
La Reserva Federal sube o baja las tasas de interés para calentar o enfriar la economía. Si la inflación es alta, la economía se sobrecalienta: se ha introducido demasiado dinero, lo que lleva a precios más altos y a un aumento de la demanda. La Reserva Federal subirá los tipos para enfriar la economía y controlar la inflación.
Un gran riesgo de inflación alta es una espiral salarial-precio. Si los precios suben demasiado, los trabajadores exigen salarios más altos para poder pagar sus compras. Esto lleva a aún más aumentos de precios que, si no se controlan, conducen a aún más aumentos salariales. Si la Reserva Federal no enfría la economía con tasas más altas, podríamos terminar con una hiperinflación.
La hiperinflación se produce cuando la inflación aumenta muy rápidamente. Un ejemplo es la Alemania posterior a la Primera Guerra Mundial. La economía se descontroló en espiral. La hiperinflación hizo que los precios se dispararan, y los marcos alemanes valían cada vez menos. Durante 1923, una barra de pan pasó de costar 250 marcos a miles de millones de marcas. ¡El gobierno alemán emitió una nueva moneda y, finalmente, imprimió billetes por un valor de 50 000 000 000 000 de marcos! Naturalmente, esta inyección de dinero nuevo en la economía solo hizo que la inflación empeorara.
Los tiempos de hiperinflación son muy peligrosos para un país. Nadie va a ahorrar dinero, y nadie sensato prestaría dinero que mañana podría no valer nada. Una actividad económica normal y saludable es imposible durante la hiperinflación.
La deflación es lo opuesto a la inflación: el precio de los bienes y servicios baja. Esto hace que su dinero valga más; con una deflación del 3%, los 100 dólares que tiene debajo del colchón comprarán bienes por valor de 103 dólares el año que viene.
Se podría pensar que la deflación podría ser algo bueno; después de todo, ¿a quién no le gustan los precios más bajos de los bienes?
Los vendedores de esos productos, eso es quién. Además, cualquiera que tenga deudas sufrirá una deflación. Y no es casualidad que nuestros períodos de mayor deflación coincidan con depresiones económicas. Debido a la posibilidad de que se produzca una depresión económica y al dolor causado a los tenedores de deuda, la mayoría de los economistas prefieren una inflación moderada a cualquier nivel de deflación.
Las principales cosas que debe recordar con respecto a la inflación:
El tema tiene muchos matices y encontrarás información contradictoria dondequiera que mires, pero si entiendes los fundamentos de la economía, podrás dejar de lado el ruido e interpretar lo que te dicen sobre la economía.
Para los consumidores, es mejor estar preparados para que la inflación se mantenga alta; incluso si hemos visto el pico, es probable que se mantenga por encima del promedio histórico durante algún tiempo. Cabe esperar tasas de interés altas y una recesión económica considerable a corto plazo, ya que la Reserva Federal se esfuerza por controlar la inflación.
La amenaza de una recesión debería hacer que se concentre en sus finanzas personales. Mantenga su presupuesto bajo control, reducir la deuda, y establezca un fondo de ahorro de emergencia si aún no tiene uno. Como siempre, puedes ponerte en contacto con nosotros en credit.org para asesoramiento gratuito sobre deudas en cualquier momento.
